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#187 Orsted verkauft Windparks und EU erweitert Deeptech-Fonds auf €1,4 Mrd.

#187 Orsted verkauft Windparks und EU erweitert Deeptech-Fonds auf €1,4 Mrd.

Jeden Morgen smarter. In <5 Minuten ⬇

Sina Schnepper
October 31, 2024

🥡, liebe Cruncher!

Kleines Frischhaltedosen-Update: Das insolvente Unternehmen“Tupperware” darf an seine Kreditgeber verkauft werden - das hat gestern ein US-Gericht entschieden.

Heißt: Die Marke verschwindet (noch) nicht aus den Regalen. Gemeinsam mit allen Hausfrauen und Hausmännern atmen wir auf - und verweisen auf diese ikonische Tupperware-Werbung.

Let’s go!

before the bell

*Stand: Vortag, 22 Uhr - was diese Zahlen bedeuten 📊

bfd*

Orsted: Verkauft Anteile an UK-Windparks für >$2 Mrd.

Was ist passiert: Der dänische Windenergie-Riese Orsted verkauft Minderheitsanteile an vier britischen Offshore-Windparks für $2,27 Mrd.

Und wer kauft sowas? Der kanadische Asset Manager Brookfield, der mit ~$900 Mrd. zu einem der größten Cash-Verwalter der Welt gehört 🇨🇦

Die Details: Konkret geht es um Orsteds Anteile an den Windparks Hornsea 1 und Hornsea 2 in der Nordsee und Walney sowie Burbo Bank in der Irischen See

Back to basics – Orsted: Ist Dänemarks größter Stromproduzent – und gewinnt bereits >90% seiner Energie aus erneuerbaren Quellen 🤝
Bisschen Gegenwind: Nach kostspieliger Expansion, vor allem in den USA, fokussiert sich Orsted nun auf Kostensenkungen und Verkäufe, um die Bilanz zu stabilisieren – bis 2026 sollen ~$11,6 Mrd. eingenommen werden
Und Brookfield? Freut sich über Investments, die aller Voraussicht gute Renditen erwirtschaften werden – immerhin beliefern alle vier Windparks das britische Festland und Strom gilt als relativ krisensicheres Geschäft

Warum das wichtig ist: Weil Orsted als globale #1 bei Windkraft gilt - und die Verkäufe ein wichtiger Schritt sind, um kostspielige Projekte (wie die Windparks auf Long Island) zu finanzieren

Und die UK? Hat wenig von dem Deal – mit Kanada steigt aber immerhin ein “befreundeter” Staat (think: Five Eyes) ein 🤷‍♂️

Further Reading: Wall Street Journal

*Cruncher wissen: Big F*cking Deal 👀

vc

European Innovation Council: Erhöht Fonds für Europas Deeptech auf €1,4 Mrd.

Was ist passiert: Der European Innovation Council (EIC) investiert 2025 ~€1,4 Mrd. in die Förderung von Deeptech in Europa

Im Vergleich zu 2024: Sind das €200 Mio. mehr – also ein Anstieg von ~15%

Die Details: Das Geld verteilt sich auf verschiedene Töpfe für Early & Late Stage Investments – ein kleiner Guide 👇

Im Kern: Steht das EIC Work Programme, das innovative Teams in Europa unterstützen und auf drei Ebenen fördern soll – das sind:
1️⃣ EIC Pathfinder mit €262 Mio. für interdisziplinäre Forschungsteams, die auf revolutionäre Technologien setzen 🌱
2️⃣ EIC Transition mit €98 Mio. zur Markteinführung neuer Forschungsergebnisse aus Unis
3️⃣ EIC Accelerator mit €634 Mio. für Startups und KMUs, die ihre Innovationen skalieren möchten, inkl. Grants bis zu €2,5 Mio. und Investments zwischen €500k und €10 Mio.
On top: Gibt’s 4️⃣ STEP, ein Finanzierungsvehikel, das sich tendenziell an Startups zwischen Series A und D richtet – 2025 stehen €300 Mio. bereit, um in Tranchen zwischen €10 und €30 Mio. investiert zu werden (bis 2027 weitere €900 Mio. für Anschlussfinanzierungen)
Heißt: Wie immer bei der EU verschiedene Töpfe – und ein Unternehmen könnte gleich für mehrere davon infrage kommen 🤷‍♂️

Warum das wichtig ist: Weil die EU die Abhängigkeit des europäischen Startup-Ökosystems von internationalen Geldgebern reduzieren will

Makes sense: Gerade Startups mit Forschungskern (think: Biotech & AI) fehlt oft die Anschlussfinanzierung in späteren Phasen
Stichwort EIC: Liebe Grüße von euren morningcrunch E-i-C-s 👓

Further Reading: EIC, Silicon Canals

3 top reads

Siemens: Kauft US-Softwarefirma Altair
🤝 Seit gestern Abend ist es offiziell: Siemens wird den US-Spezialisten für Simulations-Software Altair übernehmen. Das deutsche Industriekonglomerat wird $113 pro Altair-Aktie zahlen und damit das in Michigan ansässige Unternehmen mit $10,6 Mrd. bewerten, heißt es in einer Pressemitteilung. (SIEM)
RTL: Erwägt teilweisen Verkauf von Produktions-Einheit Fremantle
📺 Europas größter Fernsehsender erwägt die Fusion oder den Verkauf seiner Beteiligung an Produktions-Einheit Fremantle, die mit rund €1,9 Mrd. bewertet wird. Hintergrund: Angesichts der sinkenden Nachfrage nach TV-Inhalten überdenkt RTL seine Strategie für die auf lineares TV spezialisierte Unit. (FIN)
Krisen-Batteriehersteller Northvolt: Verkauft JV-Anteil an Volvo
⚡️ Der angeschlagene schwedische Batteriehersteller Northvolt hat seine Zahlungen an das Gemeinschaftsunternehmen mit Volvo Cars eingestellt. Stattdessen will Northvolt das Geld in seine eigenen Produktionen stecken. Volvo will jetzt Rückkaufsrechte geltend machen, um die Anteile von Northvolt zu kaufen. (RT)

community corner

Cruncher der Woche: Vielen Dank an Kilian, der vergangene Woche die meisten Leser:innen auf den Markets Crunch aufmerksam gemacht hat (Share-the-Newsletter-Funktion ⬇️)

Umfrage der Woche: Diese Woche wollen wir mit euch wetten - die Ampel-Koalition ist zunehmend zerstritten und dysfunktional. Dazu kommt: Die letzten Auftritte der Koalitions-Spitzen Olaf Scholz, Robert Habeck und Christian Lindner wirkten wie Wahlkampfauftritte in eigener Sache, nicht wie Regierungstermine. Deswegen wetten wir: Die Koalition zerbricht noch dieses Jahr. Wettet ihr dagegen?

📊

deal flow

m&a 🤝

🏦 BlackRock: Befindet sich in fortgeschrittenen Gesprächen über den Kauf des Private-Credit-Riesen HPS bei einer Bewertung von über $11 Mrd. (RT)
🛢️ Colonial Pipeline: Das größte Pipelinesystem Amerikas prüft einen Verkauf bei einer Bewertung von $10 Mrd. (ALPH)
🏷️ Hilco Global & TPG: Ein JV erwirbt die Rechte an den Konsummarken von B. Riley Financial für $236 Mio. (TPG)
⚛️ CEZ: Erwirbt 20%-Beteiligung am Atomreaktorgeschäft von Rolls-Royce (FINI)
🚗 CYVN: Stimmt der Übernahme von 100% der Automobilsparte von McLaren von Bahrains SWF Mumtalakat zu (RT)
🏈 Arctos: Sport-PE-Firma befindet sich in Gesprächen über den Kauf einer Minderheitsbeteiligung an den Buffalo Bills der NFL (BBG)

vc 💸

🤖 xAI: Elon Musks KI-Startup befindet sich in Gesprächen, um frisches Kapital bei einer Bewertung von $40 Mrd. aufzunehmen (WSJ)
🖥️ Crusoe Energy: Data-Center-Startup sammelt $500 Mio. bei einer Bewertung von $3 Mrd., angeführt von Founders Fund (FT)
🧾 Fingercheck: Lohn- und HR-Plattform für KMUs sammelt $115 Mio., angeführt von Edison Partners (BW)
🌐 GMI Cloud: GPU-Cloud-Infrastruktur-Startup sammelt $82 Mio. in Series A, angeführt von Headline Asia (TC)
🧠 INBRAIN Neuroelectronics: Startup für therapeutische Gehirn-Computer-Schnittstellen sammelt $50 Mio. in Series B, angeführt von imec.xpand (BW)
🐾 Petfolk: Anbieter für Veterinär- und Notfallversorgung sammelt $36 Mio. in Series C, angeführt von Deerfield Management (AX)
🤖 Reflexivity: Anbieter von KI-Lösungen für die Investmentbranche sammelt $30 Mio. in Series B, angeführt von Greycroft und Interactive Brokers (FIN)
🔄 EvoluteIQ: KI-gestützte End-to-End-Automatisierungsplattform sammelt $20 Mio., angeführt von Round2 Capital (BW)
💻 Semble: Britisches Healthtech-SaaS-Startup sammelt $15 Mio. in Series B, angeführt von Mercia Ventures (TECH-EU)
📈 Brightwave: KI-Agent für Asset-Manager sammelt $15 Mio. in Series A, angeführt von Decibel Partners (BW)

crypto 🌝

💰 Circle: USDC-Stablecoin-Emittent erhöht Gebühren für Auszahlungen (BBG)
⛏️ Bitcoin-Miner: Senken Kosten - und setzen nach Halving vermehrt auf KI (CT)