🎭, liebe Cruncher! 

am Samstag feierte “Aufstieg und Fall des Herrn René Benko” am Wiener Volkstheater Premiere.

Ziel des Stücks ist es, das “System Benko” faktentreu nachzuspielen - und aufzuzeigen, wer der “nächste Benko” werden könnte.

Wir sagen: ☝️

Und mehr zu Benko: 👇

Let’s go!

Dealmaker Stocks (05:59 Uhr, CET)

TOP-STORY

Nach Benko-Skandal: Bank Julius Baer streicht Managern Boni

Was ist passiert: Ja, grüezi miteinand’ - da haben sich die Julius-Baer-Manager aber einen Bärendienst erwiesen 🐻

• Bonus futsch: Die Bank streicht ihren Managern nämlich die Boni, nachdem diese finanzielle Einbußen durch Kreditverluste hinnehmen musste, die mit dem Benko-Skandal zusammenhängen

Die Details: Die Gesamtvergütung 2023 des inzwischen zurückgetretenen Konzernchefs Philipp Rickenbacher sinke auf 1,7 Mio. Franken (ca. €1,77 Mio.) von 6 Mio. Franken (ca. €6,2 Mio.) im Vorjahr, wie dem am Montag veröffentlichten Baer-Geschäftsbericht zu entnehmen war

• Bärenmäßiger Burn: Rickenbacher wie auch fünf weiteren in Kreditentscheidungen involvierten Managern habe Baer die Boni gestrichen - die Gesamtvergütung für die zehn Mitglieder der Geschäftsleitung sei auf 13,0 (Vorjahr 35,5) Mio. Franken gesunken

• Background: Baer hatte Anfang Februar Kredite an René Benkos Signa im Volumen von 586 Mio. Franken vollständig abgeschrieben und für 2023 einen Gewinneinbruch von 52% auf 454 Mio. Franken gemeldet 📉

• Konsequenz: Die Schweizer Bank zog Konsequenzen aus dem Debakel mit den faulen Krediten an die österreichische Immobiliengruppe Signa und wechselte Anfang Februar Chef Philipp Rickenbacher aus

Warum ist das wichtig: Weil die Baer-Bonikürzung nicht die einzigen Signa-News sind

• Blick nach 🇦🇹: Dort haben Gläubiger der insolventen Signa Prime Selection mehrheitlich für den vorgelegten Sanierungsplan gestimmt und damit einen Konkurs samt Notverkauf der Luxus-Immobilien (u.a. Oberpollinger in München, Alsterhaus in Hamburg) abgewendet

• Negativer ROI: Gläubiger der Signa Prime haben laut jüngsten Daten des Insolvenzverwalters Norbert Abel Forderungen von rund €12,8 Mrd. angemeldet - der Verwalter hat davon bislang nur €5,9 Mrd. anerkannt.

• Hoffnung auf Zinswende: Gemäß seinem Vorschlag sollen nun alle Immobilien von ihm als Treuhänder geordnet über einen Zeitraum von 3-5 Jahren verkauft werden, um von einer erwarteten Erholung am Markt zu profitieren - damit sollen mind. 30% der Forderungen beglichen werden

Deal Flow

Vorab: Falls Artikel hinter der Paywall sein sollten, benutzt unseren Guide um hinter die Paywall zu kommen (GaLieGrü an die anderen Medien!)

M&A / INVESTMENTS

📶 Swisscom einigt sich auf Übernahme von Vodafones italienischem Geschäft in einem $8.7 Mrd.-Deal (BBG)

💭 Cloud-Software-Firma HashiCorp erwägt Optionen, einschließlich eines Verkaufs; ihr Aktienkurs stieg um über 12% (BBG)

🏠 Wettbewerbsregulierungsbehörde des Vereinigten Königreichs prüft Barratts $3,2 Mrd. all-stock Deal zum Kauf des kleineren Rivalen Redrow (RT)

💼 Advent International, Thoma Bravo und Hellman & Friedman erwägen Gebote für Synopsys' $3 Mrd. Software-Integritationsgeschäft (BBG)

💳 Advent International führt fortgeschrittene Gespräche über den Kauf von Nuvei im Wert von ~$3 Mrd., einem kanadischen Zahlungsabwickler unterstützt von Schauspieler Ryan Reynolds (WSJ)

🇫🇷 Französische Milliardärsfamilie Saadé einigt sich auf den Kauf von Patrick Drahis Altice Media zu einer EV von $1,7 Mrd. (BBG)

💰 KKR erkundet Optionen für EuroKids International, darunter den Verkauf seines $1 Mrd.-Mehrheitsanteils an der indischen Vorschul- und Frühbildungsgruppe (BBG)

✈️ Saudi-Arabiens PIF führt erste Gespräche über den Kauf der Flaggschiff-Airline Saudia des Königreichs (BBG)

💼 PE-Firma New Mountain Capital einigt sich auf den Erwerb einer Mehrheitsbeteiligung am US-Arm der Wirtschaftsprüfungsgesellschaft Grant Thornton (FT)

🇨🇳 Der in China ansässige Online-Händler JD.com wird kein Angebot für den britischen Elektronikhändler Currys abgeben, nachdem der US-Investor Elliott sich zurückgezogen hat (RT)

SEED & VC

💵 PPRO, eine in Großbritannien ansässige Plattform für lokale Zahlungen, sammelte $92,6M von Eurazeo, HPE Growth, Sprints, PayPal Ventures, J.P. Morgan und mehr (FN)

💰 Berachain, ein Startup, das eine Ethereum-kompatible High-Performance-Blockchain für Finanzanwendungen entwickelt, sammelte $69M bei einer Bewertung von $1.5B, angeführt von Brevan Howard Digital und Framework Ventures (FN)

🧬 Relation Therapeutics, ein Biotechnologieunternehmen, das sich auf computergestützte und experimentelle Ansätze zur Wirkstoffentdeckung stützt, sammelte in einer Seed-Runde von $35M, angeführt von DCVC und NVentures (FN)

💡 Das auf Wohnenergieeffizienz spezialisierte Startup Sealed sammelte in einer Runde von $30M, angeführt von Keyframe Capital (FN)

🤖 DraftWise, eine KI-gestützte Vertrags- und Verhandlungsplattform für Anwälte, sammelte in einer Serie-A-Runde von $20M, angeführt von Index Ventures (FN)

🛒 Die Retail-Tech-Plattform Lily AI sammelte in einer Serie-B-1-Runde von $20M, angeführt von Conductive Ventures (FN)

🔋 Pure Lithium: Lithium-Batterie-Technologieunternehmen sammelt in Serie A geführte $15M von Oxy Low Carbon Ventures ein (FN)

🎮 MetaCene: Meta-MMORPG-Plattform sammelt in Serie A geführte $10M von Folius Ventures und SevenX Ventures ein (BW)

🔗 Clique: Startup, das Infrastruktur für Datenberechnung auf Blockchains aufbaut, sammelt in Serie A geführte $8M von Polychain Capital ein (FN)

💸 Perks Marketplace Paylode: Beschafft in Seed-Runde $5,5M von Susa Ventures, Vinyl Capital und weiteren (FN)

🩺 ThinkSono: UK-Medtech-Startup mit Fokus auf Ultraschall-KI-Navigation beschafft $2,5M von id4 ventures (FN)

CRYPTO CORNER

⚖ Ankläger fordern bis zu 50 Jahre Gefängnis für SBF (RT)

💹 Binance-CEO sieht Bitcoin-Preise über 80.000 US-Dollar steigen dank ETF-Zuflüssen (BBG)

Job Board

🇩🇪 Idealo – Senior Projekt Manager B2B – Berlin / Remote

🇩🇪 TLGG – Strategy Consultant FinTech & Green Finance – Berlin

🇩🇪 Qonto – Go-To-Market Manager – Berlin

🇰🇪 Eleving Group – Head of Product East Africa – Nairobi

🇩🇪 NetZero Academy – Chief of Staff – Berlin

🇩🇪 Delivery Hero  – Director Transformation & AI – Berlin

🇬🇧 DN Capital – Analyst / Associate – London

🇩🇪 Pyne – Founders Associate - Berlin

🇩🇪 R&V Versicherung – Venture Architect – Wiesbaden

🇮🇳 Juno – Senior Product Manager – Bengaluru

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Crunching On

👨‍💼 Consulting Crunch (Launch: Q3 2024): MBB & Beyond - Personal-Ticker und Updates für alle mit Senator-Status. Wir gehen jeden Morgen für euch die Extra Mile.

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